Итоги уходящей недели по нефти

Лучшие брокеры бинарных опционов за 2020 год:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место — лидер рейтинга! Бесплатное обучение и демо счет!
    Контроль честности и надежности!
    Получите бонус за регистрацию на сайте Бинариум:

  • ФинМакс
    ФинМакс

    2 место в нашем рейтинге. Надежный брокер!

Итоги уходящей недели

Уходящая неделя дала довольно много хороших сигналов. В предыдущих обзорах были рекомендации продажи нефти. Один раз по сигналу сработал стоп. В целом по сигналам на нефть можно было заработать на падении цены от уровня 65 до уровня 57, это 800 пунтов. Сигнал который вышел по стопу принес убыток в 30 пунктов. Чистая прибыль составила 770 пунктов.

Золото, также не оставило без прибыли. В начале недели была рекомендация покупки, когда цена находилась на уровне 1193. Сейчас же, цена составляет 1222. Это 2900 пунктов прибыли по рекомендации которая в первый раз была дана в обзоре от 8 декабря.

Пару евро/доллар по рекомендации в обзоре от 8 декабря можно было купить на уровне 1.2292. Целью данной рекомендации выступал уровень 1.2480. Цель исполнена. По данному сигналу было заработано 188 пунктов.

Валютную пару фунт/доллар было рекомендовано покупать в обзоре от 9 декабря, тогда инструмент находился на уровне 1.5645. Целью сигнала выступал уровень 1.5740. Сигнал исполнился. По данной рекомендации было заработано 95 пунктов.

Фьючерс на индекс РТС на этой неделе не дал прибыли. До сих пор рекомендуется накапливать длинные позиции.

Рассмотрим теперь основные ожидания на все те же инструменты на следующую неделю.

Лучшие брокеры бинарных опционов за 2020 год:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место — лидер рейтинга! Бесплатное обучение и демо счет!
    Контроль честности и надежности!
    Получите бонус за регистрацию на сайте Бинариум:

  • ФинМакс
    ФинМакс

    2 место в нашем рейтинге. Надежный брокер!

Пятничный сигнал на шорт нефти остается актуален, до цели осталось всего 250 пунктов. Была озвучена цель 55 долларов. Поэтому остается ждать исполнения названого уровня. Стоп-ордера следует размещать близко. В районе 57.80-58 долларов.

Золото по прежнему остается в довольно узком диапазоне. Сигнал на покупки остается актуальным и целью по прежнему выступает уровень 1280 долларов за унцию. Также, есть еще вероятность отскока в диапазон 1205-1210 как уже было озвучено ранее. В любому случае следует придерживаться покупок, но держать в расчете возможность упомянутого отскока и при его исполнении рекомендуется добавлять покупки.

Валютную пару евро/доллар было рекомендовано начинать продавать. Данный сигнал остается актуальным и целью выступает уровень 1.2300. Стоп-ордера следует размещать за уровнем 1.2500.

По паре фунт/доллар остается актуален сигнал продаж с целью 1.5600. Стопы следует размещать за уровнем 1.5740.

Фьючерс на индекс РТС сейчас очень сильно зависит от динамики движения цен на нефть и внешней геополитики. Поэтому глобальные покупки остаются актуальными. Но границу падения пока что точно определить нельзя. Скорее всего это будет уровень 72000.

Опасная ошибка или точный расчет: зачем Россия сорвала сделку по нефти

Широко обсуждаемый не только в нашей стране, но и во всем мире срыв предлагаемого странами ОПЕК масштабного сокращения добычи «черного золота», вызывает крайне противоречивые оценки. Кто-то говорит об «опаснейшей ошибке» России, ведь именно наша страна отказала ближневосточным монархиям в новом соглашении. Кто-то пытается фантазировать на тему «русского коварства». И лишь наиболее осторожные аналитики позволяют себе предположить, что речь в данном случае идет о взвешенном и обоснованном шаге, истинные причины которого вовсе не следует сводить к простым и лежащим на поверхности мотивам.

Что же до ожидаемых последствий, то их прогнозировать еще сложнее. И все-таки мы попытаемся.

В чем ошиблась ОПЕК

Прежде чем начать разбор причин и мотивов того «неповиновения», что было проявлено отечественной делегацией во время последней встречи ОПЕК+ и наделало столько шума, следует хотя бы вкратце вспомнить основной «расклад сил» на мировом уровне в сфере добычи «черного золота». В самом упрощенном виде на сегодня, это три «кита», представляющие собой, во-первых, страны, входящие в Организацию экспортеров нефти, во-вторых, Россия, и, в-третьих, Соединенные Штаты. Остальные – достаточно мелкая публика, реального влияния на мировые рынки энергоносителей и цены на них не оказывающая. При этом следует заметить, что, собственно говоря, «вес» ОПЕК с каждым годом падает – как в силу сокращения количества ее членов, так и в силу появления на арене не входящих в нее «игроков», способных своими действиями нивелировать политику этого «нефтяного клуба». В прошлом году из Организации вышел Катар, с 1 января нынешнего ее ряды покинул Эквадор, а являющиеся ее членами Ливия и Иран, фактически, вычеркнуты из числа реальных экспортеров «черного золота». В то же самое время Россия, ни в какую ОПЕК не входящая, продолжает оставаться мировым лидером нефтедобычи. А США, вообще не желающие слышать ни о каких международных картелях и, соответственно, координировать с кем-либо собственную политику в области добычи и экспорта энергоносителей, из года в год продолжают наращивать их продажу, смачно плюя на чьи угодно интересы, кроме собственных. Не стоит забывать, что предпринимаемые ОПЕК в последние годы меры по снижению мировой добычи нефти как раз и были направлены, прежде всего, на противодействие американской экспансии в данной отрасли. Вот только, увы, они не просто оказались безрезультатными, а привели к последствиям, прямо противоположным тем, что ожидались.

Почему так вышло? Дело в том, что слишком много аналитиков в свое время предсказывали американской «сланцевой революции», в одночасье нарушившей привычные всем нефтяные «расклады», завершение столь же быстрое, каким был ее резкий и неожиданный всплеск. Мол, поиграются, обожгутся да и забросят. Основывались подобные, как оказалось, весьма поверхностные и легкомысленные прогнозы на экономических выкладках, в соответствии с которыми при достаточно большом падении мировых цен на «черное золото» разработка «сланца» станет сперва низкорентабельной, а потом и вовсе убыточной. И те энтузиасты в США, которые бросились в полном соответствии с «великой американской мечтой» сколачивать на новомодных нефтяных проектах миллионные состояния, либо разорятся, либо, убедившись в том, что бизнес этот слишком рискован, переключатся на что-нибудь другое. Впрочем, в самом ОПЕК принимать всерьез «сланцевую» волну, затапливавшую мир и относиться к ней с опаской, начали еще в 2020 году. Уже тогда в своих докладах о состоянии рынка энергоносителей, аналитики организации признавали – ежедневная добыча «черного золота» не входящими в нее странами растет гораздо быстрее, чем они ожидали, опережая предварительные расчеты на сотни тысяч баррелей в месяц, а спрос на нефть продолжает падать. Причем, опять-таки, темпами и объемами, намного превышающими даже самые пессимистические ожидания. Тем не менее, в ОПЕК отчего-то решили, что для противодействия внезапно возникшей угрозе вполне достаточно будет снизить собственную добычу на 1.5 миллиона баррелей в сутки и убедить поступить таким же образом своих партнеров, в первую очередь – Россию. В таком случае цены удастся удержать под контролем. Не тут-то было.

«Сланец» – это всерьез

Надо отметить, что изначально, при появлении на рынках путающего все «карты» солидным экспортерам «сланца» из США раздавались голоса тех, кто призывал бороться с этим нашествием совершенно противоположным способом. А именно – дать ценам опуститься до такого минимума, который, как уже говорилось выше, сделает его добычу невыгодной. В качестве «порога» называлась цифра в 45 долларов за баррель. При этом аналитики внимательно следили за количеством «сланцевых» буровых вышек в Соединенных Штатах – как вновь открывшихся, так и прекративших свою работу, и самым тщательным образом подсчитывали, сколько тамошних добывающих компаний умудрились набрать долгов сверх всякого разумного предела. Были моменты, когда казалось: вот-вот и «сланцевая пирамида», втягивавшая в себя инвестиции со скоростью и прожорливостью хорошего пылесоса, попросту обрушится, из-за собственной нерентабельности оказавшись не в состоянии рассчитываться по кредитам. Когда в начале этого года из-за вспыхнувшей в Китае эпидемии коронавируса цены на «черное золото» сперва поползли, а потом и полетели вниз с сумасшедшей скоростью, многие затаили дыхание в предвкушении: «Вот сейчас оно все и грохнет!» Однако, ничего похожего, к огромному сожалению, не произошло. В Соединенных Штатах все так же стабильно растет как поголовье буровых, так и объемы выкачиваемой ими из недр нефти. В начале марта Управление энергетической информации Министерства энергетики США сообщило об очередном рекорде: 13 с лишним миллионов баррелей в сутки. Это ровно на миллион превышает прошлогодние показатели. Вместе с добычей растет и экспорт. На начало нынешнего месяца он дошел уже до более 4.15 миллионов баррелей в сутки, «переплюнув» показатели аналогичного периода 2020 года на полтора миллиона.

Сегодня Соединенные Штаты «выплескивают» ежедневно на мировой рынок «черного золота» больше, чем его за это же время добывают в абсолютном большинстве стран того же ОПЕК, за исключением разве что Саудовской Аравии и Ирака. При этом подавляющее большинство американской нефти имеет местами своего происхождения именно сланцевые месторождения в 48 штатах США. Единственная «нормальная» нефть, которую качают на Аляске, прироста объемов как раз не показывает. Вопреки обвальному снижению цен количество действующих буровых в стране уже пару месяцев остается стабильным – около 680. Все большее количество аналитиков приходят к выводу, что все так же четко и слаженно они продолжат работать и при 40 долларах за баррель, а то и при 30. Более того, в 2020 году прогнозируется рост «сланцевой» добычи еще на 1.1 миллион баррелей в сутки. Ее «запас прочности» оказался куда выше, чем это виделось изначально. Более того, есть новость и похуже: по имеющимся данным, убедившись в перспективности добычи «сланца», ею твердо намерены заняться такие гиганты, как Chevron и ExxonMobil. Вступление в дело этих транснациональных корпораций, имеющих, практически, неограниченные возможности для инвестирования, вообще меняет ситуацию самым коренным образом. Даже если представить гипотетически, что сейчас по Соединенным Штатам прокатится волна банкротств мелких нефтяных компаний, вызванных новым, еще более резким падением цен на черное золото, их участки попросту приберут к рукам ТНК, имеющие возможность какое-то время работать чуть ли не в убыток (а то и действительно «в минус») с тем, чтобы продолжить экспансию по захвату рынков. Это никак не обрушит позиции американского «сланца», а только лишь укрепит их еще больше.

Играть придется вдолгую

В чем Михаил Леонтьев, выразивший официальную позицию «Роснефти», прав чуть более, чем на 100%, так это в том, что в нынешней ситуации каждый дюйм на и без того сживающемся, подобно пресловутой шагреневой коже мировом рынке энергоносителей, который будет «освобожден» отсутствием поставок из России или с Ближнего Востока, немедля займут нефтяники США. Собственно говоря, именно так уже и происходит, причем далеко не первый месяц. При этом усиленно раздуваемые сейчас кое-кем панические настроения, вроде утверждения одного из владельцев компании «Лукойл», о якобы ожидающих нашу страну жутких убытках (то ли в 100, то ли вовсе в 150 миллионов долларов в день), являются, по мнению экспертов либо гаданием на кофейной гуще, либо выражением личной заинтересованности. Тот же «Лукойл» готовится к продаже и боится утратить в капитализации, а «Новатэк», также критикующий принятое решение, не хочет терять в ценах на газ, привязанных к нефтяным. Шейхи из Саудовской Аравии или ОАЭ, грозящиеся России чуть ли не «нефтяным джихадом», тоже несколько преувеличивают собственные возможности, приуменьшая при этом проблемы. Бюджет нашей страны при 40 долларах за баррель процветать, конечно, не будет, но и не обрушится. В то же самое время тем же саудитам жизненно необходима цена в 75-80 долларов за него. Оману – 75 долларов, Эмиратам – примерно 60, а Кувейту не ниже 54 долларов за баррель. Так что, кто кого «задушит» или «приведет к покорности» низкими нефтяными ценами – еще очень и очень большой вопрос.

Совершенно очевидно, что за игру затеяли в Соединенных Штатах. Терзать собственную землю гидроразрывами, пока в ней останется хоть капля «черного золота», там наверняка не собираются. Все гораздо продуманнее, масштабнее и, по-американски подлее. Параллельно с вытеснением с рынка конкурентов путем его перенасыщения и обваливания цен, идет и деятельность совершенно другого плана. С мировых рынков энергоносителей американцами уже «выжиты» такие значительные в прошлом экспортеры, как Ливия, Венесуэла, Иран. Они ведь и нас все больше и больше прижимают своими санкциями! Побомбили бы с огромным удовольствием, да кишка тонка. События в Сирии, где военные США совершенно без всяких комплексов «оседлали» нефтепромыслы, оставлять которые, судя по всему, они совершенно не собираются, прекрасно иллюстрируют долгосрочную стратегию Вашингтона в этом вопросе. Изгнав с рынка всех (или почти всех) конкурентов, Соединенные Штаты попросту захватят основные нефтеносные районы мира, превратив в свою собственность большинство запасов «черного золота» на планете. А потом оставят в покое «сланец» и будут наслаждаться жизнью. Уверен, вот именно так им и видится будущее. Не стоит забывать о том, что, по сути дела, львиная доля реально пригодных к разработке месторождений находится в 10-20 бассейнах «черного золота». При этом 70% их были открыты еще до 1970 года. Новые залежи предполагаются разве что на территории Арктики и Антарктики. А остальные, как считают американцы, самое время «взять и поделить». Совершенно не по-братски, естественно.

Падение мировых цен на нефть, вызванное эпидемией коронавируса, увы, уже невозможно скорректировать никаким сокращением добычи. Превратится ли эпидемия в пандемию? Грянет ли вслед за ней мировой финансовый и экономический кризис? Обвалятся ли цены на нефть до невиданного минимума, или, спустя некоторое время, взлетят до небес? Эти вопросы пока остаются открытыми. Однако, в любом случае, жизнь на планете на этом не закончится. За спадом будет подъем, за сегодняшним переизбытком нефти неизбежно наступит ее дефицит. Эта «игра вдолгую», победить в которой сможет лишь тот, кто сумеет удержать на плаву собственную нефтедобывающую промышленность и позиции на мировых рынках. Будем надеяться, что у нашей страны это получится.
Автор: Александр Неукропный

ОПЕК настаивает на сокращении добычи нефти на 1,5 млн баррелей в сутки

В четверг цены на нефть снизились почти на $2 до $51,2 за баррель после решения министра энергетики России Александр Новак покинуть встречу ОПЕК+, которая сейчас проходит сейчас в Вене до его официального завершения. Об этом сообщило агентство ТАСС со ссылкой на источник. На следующий день министр назвал свой отъезд «плановым». Вернуться в Вену он планирует 6 марта, когда в австрийской столице пройдет министерская встреча ОПЕК+.

После отъезда Новака ОПЕК предложил сократить квоты на 1,5 млн баррелей до июня 2020 по соглашению ОПЕК+, следует из официального заявления на сайте картеля. Так, на страны не-ОПЕК, к которым относится Россия, квота составит 500 баррелей в сутки.

Российская делегация была против дополнительного сокращения добычи нефти, предложив продлить предыдущий вариант соглашения. Не получив согласия членов нефтяного картеля Новак срочно уехал в Москву. Вернуться в Вену он должен в пятницу, чтобы принять участие в итоговом заседании ОПЕК+. Но чтобы предложенная в четверг ОПЕК сделка состоялась, Россия должна завтра дать на нее согласие.

Генеральный секретарь ОПЕК Мухаммед Баркиндо заявил, что глубоко убежден, в том, что Россия поддержит рекомендацию ОПЕК о дополнительном сокращении нефти.

«Глубоко убежден в этом. Все будет хорошо», — приводит ТАСС ответ Баркиндо на вопрос журналистов.

Предыдущее решение по регулированию нефтедобычи было принято на заседании ОПЕК+ в декабре прошлого года. Министр энергетики, промышленности и минеральных ресурсов Саудовской Аравии принц Абдель Азиз бин Салман оценил прошедшую министерскую встречу как «успешную». Принц также сообщил, что королевство добровольно приняло решение о сокращении добычи на 400 тыс. баррель в день. Тогда страны картеля и несколько стран, не входящих в ОПЕК (в том числе Россия), согласовали дополнительное сокращение добычи нефти.

«Было принято решение странам ОПЕК и не-ОПЕК до конца действия соглашения дополнительно сократить 500 тыс. баррелей в сутки», — пояснил тогда Новак. Для России новая квота составила 300 тыс. баррелей в сутки без учета конденсата, уточнил министр.

С учетом предыдущих договоренностей сокращение добычи составило 1,7 млн барр./день. Сделка распространяется на первый квартал 2020 года, то есть действительна до конца марта.

Сокращение добычи должно было удержать цены на нефть.

Как падали цены

Эксперты прогнозировали, что в 2020 году нефтяные котировки, скорее всего, продолжат падение на фоне торговых войн между США с КНР и слабого спроса.

«Принимаемые решения по сокращению добычи не всегда исполнялись участниками сделки ОПЕК+ и к тому же, высвободившиеся ниши сразу заполнялось ростом добычи других стран производителей», — прокомментировала «Газете.Ru» Тамара Сафонова, доцент кафедры международной коммерции Высшей школы корпоративного управления РАНХиГС. Кроме того, на экспортные рынки сейчас не попадают некоторые объемы нефти, так как Китай ограниченно потребляет углеводороды, снизил загрузку нефтеперерабатывающих своих заводов на фоне падения потребления в стране, добавляет эксперт. И это обстоятельство также давит на стоимость нефти, отмечает Сафонова.

Как предполагали эксперты еще в декабре, по итогам предыдущего заседания картеля на мировых рынках в первом полугодии 2020 года будет переизбыток нефти, квот может оказаться недостаточно для удержания цены барреля марки Brent выше $60.

Прогноз в итоге оправдался. Нефть на этой неделе торгуется на уровне $50 — $53 за баррель. В конце февраля ее цена опускалась до $49 за баррель — такого не было с июля 2020 года. Причиной нестабильности на мировых рынках, в том числе, спросе на нефть, стало распространение коронавирусной инфекции. Общее число инфицированных в мире уже приближается к 100 тыс. человек.

Нефть и рынки

Накануне заседания мониторингового комитета ОПЕК+ президент России Владимир Путин заявил, что российская сторона готова к активному взаимодействию с зарубежными партнерами на мировом рынке нефти. На заседании с главами крупнейших нефтегазовых российских компаний Путин напомнил, ситуация на нефтяном и фондовом рынках на предшествовавшей неделе стала худшей с кризиса 2008 года. Президент призвал «быть готовыми к самым разным сценариям». При этом он отметил, что текущий уровень цен на нефть приемлем для России. До критической отметки, зафиксированной в бюджете — $42,4 за баррель — нефть не опускается.

После этого министр финансов Антон Силуанов заявил о возможности России финансировать бюджетные обязательства даже при цене нефти $30 за баррель. Средств Фонда национального благосостояния при таком сценарии позволят выполнять их в заявленном объеме в течение 4 лет, спрогнозировал Силуанов, комментируя ситуацию с коронавирусом на заседании комитета Государственной думы по бюджету и налогам.

Бизнес против ограничений

Россия благодаря договоренности с ОПЕК+ и контролю за стоимостью углеводородов не только получила дополнительные доходы в свой бюджет, но и нефтедобывающие компании в России получили возможность «уверенно вкладывать инвестиции в перспективные проекты развития», заявил президент за заседании с главами нефтегазовых компаний. Но с этим утверждением об инвестициях не все так однозначно, считают опрошенные «Газетой.Ru» эксперты.

«Российские нефтяные компании уже сейчас вынуждены сдерживать развитие своих проектов, что формирует определенные риски для их операционных показателей и защищенности их доли рынка в перспективе», — отметил главный аналитик «БКС Премьер» Антон Покатович.

По этой причине любые идеи о дополнительных существенных объемах сокращения добычи встречают жесткое сопротивление со стороны российских нефтяников.

«Тем не менее, Россия может пойти на умеренное сокращение добычи на 50-150 тыс. баррелей в сутки для поддержания своего взаимодействия с Саудовской Аравией в рамках реализации пакта ОПЕК+», — считает эксперт.

У аналитиков нет консолидированной позиции по поводу того, насколько цены на нефть подвержены влиянию коронавируса. По мнению Покатовича, последствия вирусных рисков все еще не поддаются полной оценке.

«Текущие нефтяные котировки отражают, скорее, общий негатив в настроениях инвесторов, чем риски дисбаланса на нефтяном рынке из-за вируса», — считает эксперт.

Тем не менее из-за эпидемии коронавируса ОПЕК+ будет вынужден пересматривать величину квот на добычу, что не вызывает энтузиазма у российских нефтяников, отмечает руководитель отдела аналитических исследований Высшей школы управления финансами Михаил Коган.

«По итогам совещания представителей российского ТЭК с министром энергетики Новаком, бизнес был готов только к продлению ограничений с апреля, но не к их расширению. В «Роснефти» выступили и вовсе за выход из соглашения», — напоминает Коган.

Ситуация с продлением сделки может продлиться как минимум еще три-пять лет, пока в США объем нефтедобычи не выйдет, что называется, на ровное плато, а рост потребления не сможет абсорбировать совокупный объем предложения, добавляет эксперт.

Сейчас рынки зависят от положительного решения ОПЕК+ по увлечению объемов сокращения.

В случае отсутствия компромисса по данному вопросу разочарование инвесторов может временно увести нефтяные цены в диапазон $44-48, не исключает Покатович.

Для стран Персидского залива приемлем уровень цен в $60 за баррель, считает Коган. Вполне возможно, что, выражая оппозицию рекомендациям технического комитета ОПЕК, в Москве пытаются закрепить этот таргетируемый уровень цен в диапазоне $50 — $60 баррель по сорту Brent. Поведение министра энергетики Новака, досрочно покинувшего заседание с обещанием вернуться на следующий день, может объясняться тактикой торга в переговорах, чтобы добиться от Саудовской Аравии и ее партнеров большего участия в новых ограничениях», — заключил эксперт.

Лучшие брокеры бинарных опционов за 2020 год:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место — лидер рейтинга! Бесплатное обучение и демо счет!
    Контроль честности и надежности!
    Получите бонус за регистрацию на сайте Бинариум:

  • ФинМакс
    ФинМакс

    2 место в нашем рейтинге. Надежный брокер!

Добавить комментарий